PANORAMA DE LA INSERCI

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PANORAMA DE LA INSERCIÓN INTERNACIONAL DEAMÉRICA
LATINA Y EL CARIBE TENDENCIAS 2005

• José Luis Machinea
• Secretario Ejecutivo

2
Temario

• Economía y comercio mundiales 2004-2006
• Negociaciones en la OMC, ronda de Doha
• Desafíos de la integración regional
• Relaciones estratégicas con China
• Algunos indicios de proteccionismo
• Comercio, seguridad y transporte

• Economía y comercio mundiales 2004-2006

3
Rasgos de la coyuntura 2004-2005

• El PIB y el comercio mundiales en el 2004 fueron
  los más altos en 30 y 25 años, respectivamente
• Cambió la configuración de las corrientes
  comerciales y financieras internacionales, que se
  caracterizaron por la gran incidencia de China y
  el resto de las economías de Asia
• El ciclo económico mundial depende cada vez más
  del vínculo entre Estados Unidos y China
• El efecto del ciclo es más favorable para América
  del Sur y, en menor medida, para México que
  para Centroamérica
• La situación es inestable, debido a la presencia
  de amenazas y grandes desequilibrios que deben
  corregirse

4
En el 2004, el crecimiento de las exportaciones
mundiales volvió a superar la media histórica
y, en moneda constante, fue del 11
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de cifras
oficiales de la Organización Mundial del
Comercio (OMC)
5
China cobra rápidamente una importancia cada vez
mayor en la economía mundial
CHINA PESO EN LA ECONOMÍA MUNDIAL (En
porcentajes del total)
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de cifras
oficiales del Fondo Monetario Internacional
(FMI), Conferencia de las Naciones Unidas sobre
Comercio y Desarrollo (UNCTAD) y Organización
Mundial de Comercio (OMC)
6
China cobra rápidamente una importancia cada vez
mayor en la economía mundial
CHINA PESO EN LA ECONOMÍA MUNDIAL (En
porcentajes del total)
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de cifras
oficiales del Fondo Monetario Internacional
(FMI), Conferencia de las Naciones Unidas sobre
Comercio y Desarrollo (UNCTAD) y Organización
Mundial de Comercio (OMC)
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El déficit comercial de Estados Unidos con China,
Japón y las economías en desarrollo de Asia se
refleja en un aumento de la compra de bonos del
Tesoro de los Estados Unidos
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de Departamento
del Tesoro y Departamento de Comercio de los
Estados Unidos
8
Tradicionalmente, el alza de los precios del
petróleo provoca un aumento de las tasas de
interés, lo que no ha sucedido en los últimos
cuatro años
Tasa de interés interbancaria (En porcentajes)
Dólares por barril de petróleo
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de cifras
oficiales de Estados Unidos
9
La coyuntura actual es favorable, pero se funda
en desequilibrios poco sostenibles

• A nivel global se registra un buen ritmo de
  crecimiento, con escasa inflación y bajas tasas
  de interés
• China influye positivamente en esa dinámica, ya
  que suministra bienes baratos que permiten
  sostener la demanda interna en Estados Unidos y
  financia el déficit con escasa inflación y bajas
  tasas de interés
• Esto ha tenido consecuencias diversas en la
  región América del Sur y los países exportadores
  de petróleo se han visto favorecidos
  Centroamérica y México han sufrido una
  considerable presión de la competencia
• Persisten ciertos desequilibrios y amenazas
  elevado déficit en cuenta corriente de Estados
  Unidos y sus modalidades de ajuste la
  revaluación del yuan y ajustes de los tipos de
  cambio en el mundo el alza de los precios del
  petróleo y de las tasas de interés

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Desequilibrios en cuenta corriente (En miles de
millones de dólares)
Déficit del 2003 531.000 millones de
dólares Déficit del 2004 666.000 millones de
dólares
Estados Unidos
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de información
del Fondo Montetario Internacional (FMI) y
balanzas de pagos de los países
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La coyuntura actual es favorable, pero se funda
en desequilibrios poco sostenibles

• A nivel global se registra un buen ritmo de
  crecimiento, con escasa inflación y bajas tasas
  de interés
• China influye positivamente en esa dinámica, ya
  que suministra bienes baratos que permiten
  sostener la demanda interna en Estados Unidos y
  financia el déficit con escasa inflación y bajas
  tasas de interés
• Esto ha tenido consecuencias diversas en la
  región América del Sur y los países exportadores
  de petróleo se han visto favorecidos
  Centroamérica y México han sufrido una
  considerable presión de la competencia
• Persisten ciertos desequilibrios y amenazas
  elevado déficit en cuenta corriente de Estados
  Unidos y sus modalidades de ajuste la
  revaluación del yuan y ajustes de los tipos de
  cambio en el mundo el alza de los precios del
  petróleo y de las tasas de interés
• Cabe preguntarse hasta cuando durará el ciclo. La
  agudización de los desequilibrios acentuará las
  tendencias proteccionistas

12
Temario
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OMC La agenda de negociaciones de Doha es
compleja

• Agricultura, tema central que abarca tres
  aspectos fundamentales
• Acceso a los mercados (escalonamiento
  arancelario)
• Subsidios a las exportaciones
• Ayudas internas a la producción
• Acceso a los mercados no agrícolas
• Industria
• Minería
• Pesca
• Silvicultura
• Facilitación del comercio
• Normas antidumping, subsidios y acuerdos de
  Libre Comercio
• Temas de debate
• Algodón
• Aplicación de las normas
• Trato especial y diferenciado

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El ciclo político de Doha es delicado

• Estados Unidos
• Elevado déficit comercial global y con China
• Aprobación del CAFTA-RD en el Congreso por
  mayoría de 1 voto
• Derrotas en controversias OMC Enmienda Byrd
  (antidumping) y algodón
• Unión Europea
• Lento crecimiento, euro sobrevaluado
• Derrota del plebiscito acerca de la Constitución
  Europea en Francia y Holanda
• Debate sobre el ingreso de Turquía a la Unión
  Europea
• Reforma de la Política Agrícola Común
• Disputas sobre textiles con China
• América Latina y el Caribe
• Crecen inquietudes sobre las exportaciones de
  China en Argentina, Brasil, México y Perú.
• Controversias comerciales dentro de los bloques

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Los países de América Latina y el Caribe siguen
una lógica múltiple

• Mantienen un elevado interés en OMC y activan su
  diplomacia comercial, para concretar acuerdos
  bilaterales de libre comercio con economías
  desarrolladas, sobre todo Estados Unidos, Canadá,
  Japón y la Unión Europea
• También apuntan a profundizar los nexos con los
  países de Asia, especialmente con China
• El programa de negociaciones es extenso y la
  mayoría de los acuerdos en proceso son
  extrarregionales
• Chile, México y, últimamente, Costa Rica destacan
  en este contexto

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Acuerdos en América Latina y el Caribe
CARICOM MERCOSUR Comunidad Andina El
Salvador, Guatemala, y Honduras México Mercosur
Comunidad Andina Bolivia, Colombia, Ecuador,
Perú y República Bolivariana de
Venezuela Mercado Común del Sur (Mercosur)
Argentina, Brasil, Paraguay y Uruguay / Bolivia,
Chile Mercado Común Centromericano (MCCA) Costa
Rica, El Salvador, Guatemala, Honduras y
Nicaragua Chile Comunidad Andina, MCCA,
México, Panamá México Centroamérica México
Uruguay México Bolivia Comunidad Andina
MERCOSUR Comunidad del Caribe (CARICOM) CARICOM
Costa Rica CARICOM República Bolivariana de
Venezuela CARICOM Colombia Grupo de los Tres
Colombia, México y República Bolivariana de
Venezuela MCCA República Dominicana
INTRARREGIONALES
Chile Canadá, Estados Unidos, Unión Europea,
Asociación Europea de Libre Comercio (AELC)
México Estados Unidos, Canadá, AELC, Unión
Europea, Japón CAFTA RD MCCA, República
Dominicana Estados Unidos Costa Rica Canadá
Mercosur Unión Europea CARICOM Unión
Europea CARICOM Canadá
Norte
EXTRARREGIONALES
Sur
Chile China Perú Tailandia Mercosur Unión
Aduanera del África Meridional (SACU) Brasil
Marruecos Brasil Egipto
Chile República de Corea Chile Nueva
Zelandia, Singapur, Brunei Mercosur India (450
productos)
Acuerdos actuales Acuerdos futuros
(Suscritos) (Negociaciones)
17
Temario
18
En el 2004, el comercio intrarregional de América
Latina y el Caribe creció alrededor del 34 No
obstante, el coeficiente de comercio
intrarregional sigue siendo inferior al máximo
histórico
Millones de dólares
Porcentajes
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de información
oficial
19
Características de la integración regional

• Bajo grado de apertura
• El comercio intrarregional no ha retornado a los
  niveles anteriores a la crisis asiática

20
El comercio intrarregional se rezaga en América
del Sur
Proporción de las exportaciones intragrupo en las
exportaciones totales (En porcentajes)
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de información
oficial En el caso del comercio intrarregional,
en el MCCA se excluye la maquila.
21
Características de la integración regional

• Bajo grado de apertura
• El comercio intrarregional no ha retornado a los
  niveles anteriores a la crisis asiática
• Comercio intrarregional con mayor valor agregado
  y muy sensible al ciclo económico

22
La integración favorece las exportacionescon
mayor valor agregado
2004
Comercio intrarregional
Comercio extrarregional
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de información
oficial Cifras preliminares
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Características de la integración regional

• Bajo grado de apertura
• El comercio intrarregional no ha retornado a los
  niveles anteriores a la crisis asiática
• Comercio intrarregional con mayor valor agregado
  y muy sensible al ciclo económico

• Institucionalidad débil, sobre todo en lo que
  respecta a la solución de controversias
• Baja credibilidad, dado que las normas
  comunitarias no se aplican
• Ausencia de coordinación macroeconómica y
  gestión de las asimetrías

24
Centroamérica

• El CAFTA-RD es el principal acontecimiento en la
  subregión. Entra en vigor el 1o de enero en
  Guatemala, El Salvador, Honduras y República
  Dominicana
• La subregión se caracteriza por un contexto de
  bajo crecimiento, déficit comercial -compensado
  con remesas- y una marcada competencia con los
  productos chinos en mercado norteamericano
• La aplicación del CAFTA-RD supone un notable
  desafío en materia de competitividad y de
  infraestructura
• En materia de integración regional hay
  iniciativas subregionales orientada a facilitar
  el comercio intrarregional y alianzas
  estratégicas para estimular la competitividad del
  conjunto

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CARICOM

• Apuesta estratégica a la Economía y Mercado
  Únicos del Caribe para el 2008
• Unión aduanera, movilidad de bienes, servicios y
  mano de obra, armonización de leyes y
  regulaciones, políticas tributaria, de
  competencia y de defensa comercial
• Conflicto por el acceso a mercado de la Unión
  Europea en lo referente al banano y el azúcar
• Solicitud de trato especial y diferenciado en la
  OMC y en el ALCA (en su calidad de pequeños
  estados insulares)
• Inquietud por la eliminación progresiva de las
  preferencias del Acuerdo de Cotonou (2000) y en
  ronda de Doha
• Gestión de las asimetrías en la CARICOM

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Propuestas para la integración regional

• Fortalecer la institucionalidad
• Armonizar gradualmente las normas
• Hacer plurilaterales las reglas de origen
• Homogeneizar las relativas al Acuerdo sobre la
  Aplicación de Medidas Sanitarias y Fitosanitarias
  (MSF) y las técnicas
• Uniformar procedimientos de aduanas y de defensa
  comercial
• Uniformar mecanismos de controversias
• Mecanismo único para toda la región, con
  procedimientos OMC
• Múltiples planos de negociación
• Trabajar la coherencia entre diferentes niveles
  de compromiso al interior de cada grupo
• Infraestructura y energía invitar a
  inversionistas asiáticos y multilaterales
• Alto interés en anillo energético

27
Temario
28
En 1990, la proporción de China en el consumo
mundial de algunos productos era inferior al 5
Porcentajes del consumo mundial por producto
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de Oficina
Mundial de Estadísticas del Metal (OMEM), The
Economist Intelligence Unit y Conferencia de las
Naciones Unidas sobre Comercio y Desarrollo
(UNCTAD)
29
En el 2004, esta proporción superaba el 20 en lo
que respecta a estaño, zinc, soja, y aluminio,
mientras que los demás productos habían aumentado
considerablemente
Porcentajes del consumo mundial por producto
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de Oficina
Mundial de Estadísticas del Metal (OMEM), The
Economist Intelligence Unit y Conferencia de las
Naciones Unidas sobre Comercio y Desarrollo
(UNCTAD) .
30
En el 2004, las exportaciones de de la región
destinadas a China alcanzan al 4. China es uno
de los principales socios comerciales de varios
países de la región
3o
2o
4o
4o
4o
6o
7o
10o
14o
19o
15o
21o
15o
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL), sobre la base de cifras
oficiales de los países
31
Nueva etapa de las relaciones entre China y
América Latina y el Caribe

• Nutrido intercambio de visitas de alto nivel, que
  superan al mantenido con Estados Unidos y la
  Unión Europea
• Amplia red de acuerdos de exportación e
  inversiones en los campos de
• Minería, agricultura, infraestructura, ciencia y
  tecnología
• Desafíos para la región
• Detectar y aprovechar las complementariedades
• Fomentar alianzas empresariales y tecnológicas
• Favorecer el comercio intrasectorial
• Incorporarse al proceso regional de integración
  productiva que se gesta de hecho en Asia, en
  torno a China
• Estimular las corrientes de inversión en esta
  dirección

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Algunos proyectos estratégicos de empresas Chinas
en países seleccionados de la región
Empresas chinas Empresas extranjeras Tipo Sector País Porcentaje adquirido / Descripción del proyecto Monto
China Minmetals Nonferrous Metals Co. (2004) Noranda (Yacimientos Doña Inés de Collahuasi y Loma Bayas) Fusiones y adquisiciones Cobre Chile ... 5 000,0
China Minmetals Nonferrous Metals Co. (2005) CODELCO Alianza Cobre Chile Convenido de inversión y abastecimiento de cobre 2 000,0
Gobierno chino (2004) (CNOOC) Empresas venezolanas Crédito Petróleo y gas República Bolivariana de Venezuela Exploración y desarrollo de reservas de gas y crudo 400,0
Gobierno chino Empresas cubanas Inversión Níquel Cuba Plantas de ferroníquel 500,0
Baoshan Iron and Steel (2004) Compañía Vale do Rio Doce Alianza Acero Brasil Construcción de una nueva planta 1 400,0
Yanguang Group (2005) Vale do Rio Doce / Itochu Corporation Alianza Carbón mineral Brasil Empresa nueva ...
Sinopec (2004) Petrobras Alianza Petróleo Brasil Explotación de petróleo
Gobierno chino (2004-206) ... Crédito Infraestructura Brasil Gasoducto y corredor de exportación ...
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Temario
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Amenazas proteccionistasen el contexto
internacional

• Fin del Acuerdo sobre los Textiles y el Vestido.
  Dificultades de China con Estados Unidos y la
  Unión Europea
• Tensiones entre Estados Unidos y China por
  régimen cambiario
• Dificultades para aprobar el CAFTA-RD en el
  Congreso de los Estados Unidos (relativas al
  azúcar y los textiles)
• Fallo del Órgano de Apelación de la OMC contra la
  Unión Europea respecto del régimen del azúcar
• Informe del Grupo Especial sobre el algodón
  (fallo de la OMC contra Estados Unidos)
• Cuestionamiento del régimen del banano de la
  Unión Europea (fallo de la OMC contra la Unión)
• Subcontratación internacional (outsourcing) y
  polémica entre Estados Unidos e India
• Diferencia sobre suministro de servicios de
  juegos de azar y apuestas (controversia ante la
  OMC entre el Caribe y los Estados Unidos)
• Fallo acerca de la Enmienda Byrd

35
Temario
36
En comparación con Asia, Estados Unidos y
Australia, América Latina posee un déficit de
infraestructura,que hace que, en el 2004, el
promedio del costo en seguridad sea más elevado
Fuente Comisión Económica para América Latina y
el Caribe (CEPAL)
37
Temario
38
Principales conclusiones

• Contexto internacional favorable pero con severos
  problemas de competitividad
• El comercio, los términos de intercambio, la
  inflación, las tasas de interés y la atracción de
  inversiones favorecen el crecimiento
• Existen importantes factores de incertidumbre,
  cuya evolución es preciso controlar. La
  competencia de China afecta más a Centroamérica y
  México que a América del Sur
• Mejorar la calidad de la especialización
  internacional exige políticas explícitas de
  fomento de la competitividad
• Incremento de la productividad, innovación
  tecnológica y participación en redes
  internacionales
• Asociatividad y capacitación en las pyme
• Acceso a los mercados, mayor certidumbre
  jurídica, contribución de los tratados de libre
  comercio
• Concepción estratégica de la inserción
  internacional
• Necesidad de debates nacionales sobre
  competitividad, innovación tecnológica y
  propuestas de inserción internacional a plazos de
  10 y 20 años

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Principales conclusiones

• Actualización de la integración
• Reflexión estratégica sobre el vínculo a
  construir con China y los países del Pacífico
• Poner mucho énfasis en las políticas públicas que
  permitan administrar los tratados de libre
  comercio para incrementar y diversificar las
  exportaciones
• Intensificar el ritmo de trabajo y la
  coordinación regional y con otros países en
  desarrollo en torno a la ronda de Doha. Por
  ahora, el contexto actual no permite un gran
  optimismo
• Incorporar gradualmente las exigencias de
  seguridad en las políticas de competitividad,
  velando porque no se transformen en barreras
  proteccionistas
• Trazabilidad
• Inocuidad alimentaria
• Seguridad portuaria y del transporte marítimo

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PANORAMA DE LA INSERCIÓN INTERNACIONAL DEAMÉRICA
LATINA Y EL CARIBE TENDENCIAS 2005

• José Luis Machinea
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