UN IMPUESTO SOBRE LA RENTA DUAL A LA URUGUAYA: SUFICIENCIA Y EQUIDAD

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UN IMPUESTO SOBRE LA RENTA DUAL A LA
URUGUAYASUFICIENCIA Y EQUIDAD

• Alberto Barreix Jerónimo Roca
• XIX Seminario Regional de Política Fiscal CEPAL
• Santiago, Enero 2007

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UN IMPUESTO SOBRE LA RENTA DUAL A LA
URUGUAYASUFICIENCIA Y EQUIDAD

• El marco de la reforma
• El sistema de imposición sobre la renta dual a la
  uruguaya
• Recaudación, Progresividad y Capacidad
  Redistributiva - El ejercicio de microsimulación

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I. El marco de la reforma

• Los problemas del cedular incompleto
• El callejón fiscal

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El cedular incompleto vigente

• Uruguay tiene un IRPF cedular e incompleto
• Las rentas del capital no están gravadas
• Los honorarios profesionales no están gravados
• IRP grava salarios, jubilaciones y seguro de
  desempleo
• Los ingresos obtenidos en diferentes ocupaciones
  no se acumulan
• 13 impuestos en 13 años (1990-2002)
• Los problemas
• (In)equidad Horizontal
• (In)equidad Vertical
• Arbitraje
• Honorarios profesionales
• Préstamos del exterior IRIC / Patrimonio en
  1993-1997 Industria y Servicios 3.5 Bancos
  0.08 (menos de un 1 por 1000)
• Paraíso Fiscal

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El callejón fiscal

• La imposibilidad de subir la presión tributaria
• Esfuerzo fiscal Recaudación / Capacidad
  Tributaria superior a 1
• M. Piancastelli (2001) 1.411
• J. M. Teera (2001) 1.236
• P. Cobas, N. Perelmuter y P. Tedesco (2004)
  1.707
• El Ingreso Fiscal Disponible o la imposibilidad
  de bajar la presión tributaria

La derecha y la izquierda tienen razón
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El callejón fiscal

• Consecuencias
• Alta participación de la tributación indirecta
  (en 2004 13 del PIB)
• La importancia de la carga tributaria sobre la
  oferta de trabajo (en 2004 IRP y otros 1.4
  Contribuciones a la Seguridad Social 5.6)
• El cedular incompleto vigente no grava los
  honorarios profesionales ni las rentas de capital
• gt regresividad del sistema tributario en su
  conjunto
• El Gasto Público Social es el instrumento más
  idóneo de redistribución del Ingreso, pero
• El Ingreso Fiscal Disponible impone una
  restricción
• El gasto público en pensiones es regresivo

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II. El sistema de imposición sobre la renta
DUAL a la uruguaya

• Las opciones SINTÉTICO, FLAT y DUAL
• El DUAL a la uruguaya

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El SINTÉTICO

• Suma (integra) todas las rentas del
  contribuyente en una única base imponible, admite
  deducciones y grava con tasas marginales
  progresivas.
• Ventajas
• Equidad Horizontal igual tratamiento a todas
  las rentas y deducciones personales y familiares
  (capacidad de pago)
• Equidad Vertical tasas marginales progresivas
• Problemas
• Pick and choose (ahorro y externalidades
  positivas) gt altas tasas marginales altas
  Contribuciones a la Seguridad Social
  globalización gt Fugas de Ahorro gt DUAL
• Complejidad administrativa
• La maraña de deducciones
• Posibilidades de arbitraje
• Rentas irregulares (income averaging)
• Integración IS IRPF
• gt FLAT

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La respuesta a la complejidad el FLAT

• 1) El Flat de Hall y Rabushka (1983)
• Una tasa (flat), dos impuestos
• Un impuesto sobre los flujos reales de caja de
  las empresas
• Un impuesto personal sobre salarios y pensiones,
  con mínimo no imponible gt progresividad
  (decreciente)
• Ni se deduce el ahorro ni se gravan sus
  rendimientos
• IVA tipo consumo, principio origen, método
  sustracción
• Versión dinástica sin impuesto a las herencias
• 2) El Flat de los 8 (de Estonia 94 a Rumania 05)
• La semejanza -tasa flat sobre salarios y
  pensiones-, pura coincidencia?
• Mínimo no imponible flat o proporcional?
• El impuesto a la renta empresarial tradicional
• En algunos casos, retenciones liberatorias sobre
  rentas del capital (intereses, dividendos,
  ganancias de capital)

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La respuesta a la complejidad el FLAT

• 3) Sencillez administrativa
• Simplificación
• Eliminación de deducciones (y aumento del MNI)
• Retenciones más sencillas. El caso extremo de
  Georgia.
• Rentas irregulares (income averaging)
• La sencillez administrativa de H y R otra
  historia.
• Arbitraje
• Reasignación de rentas entre personas
  relacionadas
• Tasa IS Tasa IRPF (República Eslovaca y
  Rumania). Pero
• Latvia Tasa IRPF (25) gt Tasa IS (15) y
  dividendos exonerados gt RT como RE
• 4) Pero
• Tasa única (sobre rentas del capital) muy alta
  para mantener la recaudación constante
• Progresividad decreciente

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La respuesta a la fuga del ahorro el DUAL de los
nórdicos

• La dualización de los sintéticos
• Los problemas del sintético dualizado de los
  nórdicos
• Ancla en las rentas (netas) empresariales

Arbitraje 1 - RT como RE el Talón de Aquiles
del dual nórdico Arbitraje 2 - RE como RT NO
Arbitraje 3 - RE como RK NO
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El DUAL a la uruguaya

• Ancla en las rentas puras (brutas) de capital

• Arbitraje 1 - RT como RE evita el talón de
  Aquiles del dual nórdico.
  Autónomos libres.
• Arbitraje 2 - RE como RT Contribuciones a la
  Seguridad Social
• Arbitraje 3 - RE como RK 10/25
• Cedular sí, pero global también
• Toma del flat el MNI alto y las escasas
  deducciones

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Por qué DUAL?

• 3 razones administrativas
• Deslocalización del ahorro
• Calidad de la Administración Tributaria
• Un nuevo Secreto Bancario el MERCOSUR incompleto
• Eficiencia
• Reducir la tasa de retorno del ahorro gt reduce
  el nivel de consumo futuro que el ahorro actual
  puede comprar
• Distorsiones en el uso del capital
• Imposición sobre dividendos
• Fondos disponibles para otras actividades
• Disciplina directivos
• Mayor recaudación (si se deja de lado una
  perspectiva estática)
• Imposición sobre ganancias de capital
• Fondos disponibles para otras actividades
• Aumento del riesgo de cartera
• Mayor recaudación

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En resumen

• Equidad Horizontal
• Equidad Vertical vis a vis IRP y financia
  eliminación COFIS y disminución IVA
• Simplificación eliminación de 7 impuestos
  menores distorsivos
• Reducción de las posibilidades de arbitraje
• El ex - paraíso fiscal

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III. Recaudación, Progresividad y Capacidad
RedistributivaEl ejercicio de microsimulación

• Recaudación
• Progresividad
• Capacidad Redistributiva
• Conclusiones

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El ejercicio de microsimulación - Recaudación

• Microsimulación estática (enfoque anual) y sin
  comportamiento
• En base a Encuesta de Hogares 2004, corregida
  por subdeclaración

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El ejercicio de microsimulación - Progresividad

• Deciles de hogares ordenados según su ingreso
  per capita

• Progresión de la Tasa Media
• Kakwani cuasi-Gini (T) - Gini (Y)

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El ejercicio de microsimulación - Redistribución

• Tasas efectivas por decil
• PRR
• que paga cada decil

4) RS Gini (Y antes) Gini (Y después) 5)
Transferencias
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El ejercicio de microsimulación - Conclusiones

• 1) No pedirle al impuesto más de lo que puede
  dar efecto redistributivo similar al del
  conjunto de los países de la UE 15

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El ejercicio de microsimulación - Conclusiones

• 2) El instrumento idóneo para la redistribución
  del ingreso es el gasto público, pero
• El gasto en pensiones es regresivo
• No olvidar el Ingreso Fiscal Disponible

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El Sintético en AL un saludo a la bandera 40
años sin recaudar ni distribuir

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Un difícil equilibrio de 2 patas

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UN IMPUESTO SOBRE LA RENTA DUAL A LA
URUGUAYA
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El ejercicio de microsimulación Algunas
consideraciones metodológicas

• Cómo operan los modelos de microsimulación
  habitualmente
• Importa la recaudación en términos absolutos
• No hay recaudación referencia
• No hay base de datos de declaraciones juradas
• Subdeclaración de los ingresos de la Encuesta de
  Hogares
• La evasión
• Estrategia en salarios y pensiones y en las otras
  rentas
• De ingresos líquidos a ingresos brutos el
  problema del IRP
• Encuesta Continua gt información sobre ingresos
  obtenidos durante todo el año
• Qué franja?
• 3 ajustes (por inflación) del Salario Mínimo en
  2004
• Salarios Públicos 9 tramos de renta Privados
  10 tramos Pensiones y Seguro de Desempleo 14
  tramos
• Qué tipo?
• 4 rebajas de los tipos del IRP en 2004
• Otras consideraciones

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Algunos detalles del diseño (1/3)

• Rentas del Capital
• Rentas (casi) brutas
• Regalías y Ganancias de capital por venta de
  tierra
• Sin mínimo no imponible, sin deducciones y sin
  canasta
• Perotipo bajo retención liberatoria del 10
• Tasas diferenciales y exoneraciones
• Tasas diferenciales desdolarización y aumento
  del plazo de los depósitos versus neutralidad
• Exoneración de los dividendos distribuidos en el
  país
• Rentas del Trabajo
• Estructura de 5 tramos y tipos marginales
  progresivos (10, 15, 20, 22 y 25)
• Del Flat
• Mínimo no imponible personal y familiar que deja
  fuera del impuesto al 60 de la población
• Escasas deducciones
• Ahorro contempladas en el tipo bajo
• Externalidades positivas ahorro previsional y
  salud
• Pensiones EEG
• Liquidación crédito progresivo
• Tributación individual

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Algunos detalles del diseño (2/3)

• Otras cuestiones de diseño
• Renta Territorial
• Una mala Administración Tributaria
• Convenios de Intercambio de Información y el
  Secreto Bancario
• Uruguay, ex - paraíso fiscal
• Salva el criterio principal mediante un sistema
  similar al definido por la Directiva del Ahorro
  de la UE
• Un nuevo secreto bancario motivo transacción y
  motivo acumulación
• Fiscalización de todos los tributos
• Déficit crónico de ahorro
• El MERCOSUR incompleto. País grande, país
  pequeño

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Tributación sobre No Residentes (3/3)

• Tasas de retención liberatoria sobre intereses,
  ganancias de capital, regalías y asistencia
  técnica. Y por qué no sobre dividendos?
• Precios de Transferencia

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La reforma del 74 y la evolución posterior

• 1) La (pen)última reforma 1974
• Las medidas
• IVA (1973)
• Derogación del Impuesto a la Renta Personal
• Simplificación del sistema derogación de
  impuestos menores
• La racionalidad
• Fomento de las exportaciones y fomento del
  ahorro, en particular externo (estrategia de
  país chico)
• 2) La evolución posterior 3 pilares para
  financiar el aumento del Gasto Público (de 23.5
  a 31.5)
• El imparable ascenso del IVA ( COFIS) de 4 a
  9.6
• El recurso a las Contribuciones a la Seguridad
  Social
• Renta personal renuncia a las rentas del
  capital, no a las del trabajo
• Impuesto a los sueldos (IRP)
• Impuestos disfrazados IMABA (86), Comisiones
  (90), Deportistas (01)
• 13 impuestos en 13 años (90 a 02)