Armonizaci

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Armonización Contable Internacional Una
Introducción

• Jose Luis Ucieda
• Seminario de Contabilidad Internacional

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Presentación

• Armonización Contable Internacional
• Contenido
• Concepto de Armonización
• Evolución histórica hasta 2002
• Modelos de armonización
• Debate

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Introducción
Sistema Bancario Mercado Capitales

• Si no hay reglas ? Caos informativo diferencias
• Fuentes de diferencias
• Sistema Financiación
• Sistema Legal
• Fiscalidad
• La profesión contable
• Cómo regular Contabilidad?
• Leyes, Ordenes Ministeriales
• Mercados de Valores
• Guías de Profesionales

Ley Común Ley de Código
Normas ContablesNormas Fiscales
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Introducción

• Qué es armonización?
• Estado y proceso (van der Tas, 1988)
• De jure y de facto
• Armonización y normalización

Procesos
Hetero-geneidad
Armonía
Uniformidad
Estados
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Evolución Histórica

• Situación inicial
• Cada pais lo hace a su manera
• Efecto Globalización
• Los mercados (Coca Cola)
• La economía (PIB, tipos cambio, interés)
• Los mercados de valores (NYSE, DJ)

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Modelos Armonización EE.UU.

• SEC (desde 1933)
• Comisión Mercado Valores
• Regula y controla empresas que cotizan
• Organismo público
• Delega regulación contable en
• FASB (desde 1973)
• Organismo privado profesional
• 7 Miembros full time
• Normas (153) Interpretac. (46)
• Proceso abierto de emisión de normas
• Normas (reglas) muy detalladas

www.sec.gov
www.fasb.org
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Modelos Armonización UE

• Normativa europea
• Recomendaciones
• Directivas
• Reglamentos
• Tratado Roma (1957), art. 54.3.g
• Directivas contables
• IV Directiva Consejo, 78/660/EEC, Cuentas anuales
  (25/07/78)
• VII Directiva Consejo, 83/349/EEC, Cuentas
  consolidadas (13/6/1983)
• Directiva 86/635/EEC Cuentas de Bancos e
  instituciones financieras (8/12/86)

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Modelos Armonización UE

• Características del modelo
• Principio Mutuo Reconocimiento
• Respeto todos los idiomas y culturas oficiales
• Obligación para sociedades que limitan
  responsabilidad
• Prioridad absoluta a la imagen fiel
• Las opciones garantizan la equivalencia y
  comparabilidad no necesariamente la uniformidad
• Predominio del espíritu de la norma sobre la
  letra para asegurar protección derecho de
  información de socios y terceros
• Normas y principios contables
• Basadas en directivas y respaldadas por ley
• Fruto de consenso entre países con tradiciones
  contables bien distintas
• Consenso soportado por estudios y profesionales,
  pero carácter político

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Modelos Armonización UE

• Resultados alcanzados
• Importante acercamiento en la manera de publicar
  y presentar la información contable
• Los modelos de estados financieros han alcanzado
  un grado de homogeneidad inexistente
  anteriormente a las directivas
• Aplicación de puntos mínimos en todos los países
  miembros
• Críticas
• Progreso y desarrollo es muy lento
• No alcanzan a regular aspectos importantes
• Armonización superficial
• Armoniza las compañías afectadas, y
• El formato de EE.FF., pero no los principios
  contables

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Modelos Armonización UE

• Resultados Evidencia Empírica
• Callao et al. (1999)
• Impacto de la diversidad contable en el análisis
  de la información empresarial
• Objetivo
• Cuantificar el impacto de la normativa de los
  países de la UE en resultados y balance y ratios
• Muestra
• 14 países (15 de UE salvo Austria)
• 17 empresas españolas cotizadas 1997
• Metodología
• Conciliación RN y FP a normas de otros países UE
• Indice Conservadurismo

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Modelos Armonización UE

• Resultado Neto respecto al español(diferencia
  mayor del 5)

Menor Igual Mayor
Alemania 0 7 10
Bélgica 0 17 0
Dinamarca 4 10 3
Finlandia 4 6 7
Francia 0 12 5
Grecia 3 6 8
Holanda 3 11 3
Irlanda 3 11 3
Italia 3 3 11
Luxemburgo 3 5 9
Portugal 4 5 8
Reino Unido 3 11 3
Suecia 5 11 1
Total 16 52 32
Callao et al. (1999)
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Modelos Armonización UE

• Divergencia total en ratios

Rtdo Activid. Ordinario / FP 28
RN antes Imptos / FP 25
Rentabilidad Patrimonial (RN/FP) 25
Rentabilidad Activos (RAO / AT) 20
Endeudamiento (Deuda / FP) 14
Beneficio Por Acción 10
PER 4
Callao et al. (1999)
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Modelos Armonización UE

• Problema
• Las directivas crean barreras y desventajas a
  empresas que buscan recursos en mercados de
  capitales internacionales.
• Ejemplos

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Modelos Armonización UE

• Objetivo Armonización UE
• Necesidad de Comparabilidad
• Armonizar Información Financiera a escala global
• Alternativas
• Exención de aplicar las directivas a las
  multinacionales
• Acuerdo con Estados Unidos para el mutuo
  reconocimiento de EE.FF.
• Actualizar o emitir directivas contables
• Creación Organismo Europeo Emisor de Normas
  Contables

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Modelos Armonización IASB

• Creado en 1973 (IASC) por asociaciones
  profesionales de 10 países
• Organismo privado profesional
• Transformación en 2001 IASB
• Similar al FASB
• Objetivo
• Emitir normas globales de alta calidad para
  producir Información para la toma de decisiones
  económicas
• Promocionar uso y rigurosa aplicación
• Promover convergencia con países
• 14 miembros (12 full time)
• Normas emitidas 39 (33 NIC, 6 NIIF)
• Interpretaciones 16 (11 SIC, 5 IFRIC)

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Evolución Histórica

• 1995 Acuerdo Acuerdo IASC-IOSCO
• Normas Básicas para Bolsas
• 1995 Comunicado UE
• Armonización Contable Una nueva estrategia para
  la armonización internacional
• Objetivo
• Promover Normas IASC entre empresas cotizadas
• No aumentar obligaciones de información contable
• Estudios Comparativos
• Conclusión no existen conflictos significativos
  entre NIC y directivas (salvo exclusión filiales)
• Estudio con limitaciones

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Evolución Histórica

• 2000 Aceptación Normas IASC
• IOSCO acepta el paquete de normas básicas
• Se permite exigir conciliaciones
• 2000 Comunicado UE
• Estrategia UE en información FinancieraEl
  camino a seguir
• Objetivo
• En 2005 empresas europeas cotizadas elaboraran
  cuentas consolidados con NIC
• No emitir nuevas directivas (proceso lento)
• Vincular proceso armonizador al IASC
• Sistema dual para ctas consol. de cotizadas
• Coordinación organ. reguladores nacionales para
  reflejar postura europea en IASC

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Evolución Histórica

• 2001 Reestructuración IASC ? IASB
• 2001 Directiva Valor Razonable
• Directiva 2001/65/CE
• Alcance
• Cuentas anuales y (se puede limitar a)
  consolidadas
• Definición
• Valor de mercado (mercado fiable)
• Modelos y técnicas valor. generalmente aceptados
  (IVSC)
• Aplicación VR a Instrum. Financieros
  (excepciones)
• Variaciones en VR
• A resultados (caso general) o Reservas (Reserva
  VR)
• Información amplia en la memoria
• Revisión en 2007

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Evolución Histórica

• 2002 Acuerdo de Norwalk
• FASB y IASB acuerdan trabajar juntos
• Reducción diferencias en normas
• Proyecto convergencia c/p
• Trabajos conjuntos futuras normas
• 2002 Reglamento 1606/2002

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Resumen

• Entender el concepto armonización
• Estado vs proceso
• Causas y motivos
• Necesidad de COMPARABILIDAD de información
  financiera
• Existen varios modelos y
• Organismos emisores de normas
• IASB, FASB, UE

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Para el debate

• Debe haber armonización en las normas contables?
  
• Cuáles son las ventajas e inconvenientes de la
  armonización de la normativa contable?
• Cómo es la mejor manera de armonizar la
  normativa contable?