CONVENZIONE FONDOSVILUPPO

1
CONVENZIONE FONDOSVILUPPO ICCREA BANCA
SOCIO FINANZIATORE
2
SOGGETTI COINVOLTI

• ENTI COOPERATIVI aderenti a Confcooperative e
  loro società controllate
• FONDOSVILUPPO socio finanziatore
• ICCREA BANCA/BCC Banche finanziatrici
• CONSORZI FIDI garanti parziali per le Banche
  finanziatrici

3
DESTINATARI
SOCIETA COOPERATIVE aderenti a CONFCOOPERATIVE
(circa 20.000 al 30/04/08)
e loro Società controllate.
N.B. sono escluse dalla convenzione le
cooperative edilizie
4
OPERATIVITA
Cooperativa
Delibera Erogazione
B.C.C.
Delibera Erogazione
5
FINALITA
CONTRIBUIRE ALLA REALIZZAZIONE DI PROGRAMMI DI
INVESTIMENTO INCENTIVANDO LA CAPITALIZZAZIONE
DELLE COOPERATIVE RIDUCENDO IL RICORSO ALLE FONTI
ESTERNE DI FINANZIAMENTO.

• FONDOSVILUPPO INTERVIENE QUALE SOCIO
  FINANZIATORE
• 2. ICCREA BANCA/BCC INTERVENGONO TRAMITE LA
  CONCESSIONE DI
• LINEA DI CREDITO A LUNGO TERMINE COMMISURATA
  ALLENTITA DELLINVESTIMENTO
• LINEA DI CREDITO DESTINATA AD ASSICURARE A
  FONDOSVILUPPO, NEI TERMINI STABILITI (5 ANNI), IL
  RIENTRO DEL SUO INTERVENTO FINANZIARIO DI
  PARTECIPAZIONE NEL CASO IN CUI I RISTORNI AI SOCI
  O I VERSAMENTI IN C/AUMENTO CAPITALE NON FOSSERO
  SUFFICIENTI.

6
IMPORTO FINANZIABILE

• FONDOSVILUPPO IN QUALITA DI SOCIO FINANZIATORE
  O ALTRA MODALITA DI RISCHIO SINO ALLIMPORTO
  CORRISPONDENTE AL 49 DEL CAPITALE SOCIALE DELLA
  COOPERATIVA E CON UN MAX FINO A 800/MILA.
• ICCREA BANCA/BCC
• a) IMPORTO COMMISURATO ALLENTITA DEGLI
  INVESTIMENTI E ALLA CAPACITA DI RIMBORSO
  DELLENTE RICHIEDENTE
• b) PARI AL 50 DELLINTERVENTO DI FONDOSVILUPPO
  FINO AD UN MAX DI 400/MILA.

7
GARANZIE

• ICCREA BANCA/BCC POTRANNO RICHIEDERE GARANZIE
  PERSONALI e/o REALI e/o SPECIFICI IMPEGNI
  ECONOMICO - FINANZIARI (covenant)

RELATIVAMENTE AI FINANZIAMENTI RICHIESTI, ICCREA
BANCA E FONDOSVILUPPO SI ATTIVERANNO PER FAVORIRE
IL RILASCIO DI GARANZIE PARZIALI DA PARTE DI
CONSORZI DI GARANZIA FIDI.
8
CONDIZIONI

• DURATA
• -FONDOSVILUPPO
• fino a 5 anni con rientro progressivo a partire
  dal 3 anno
• ICCREA BANCA /BCC
• Sub a) fino ad un massimo di 15 anni
• Sub b) con durata massima in linea con il piano
  di ammortamento sub a).

• UTILIZZO
• ICCREA BANCA /BCC
• Sub a) in una o più soluzioni in funzione del
  programma di investimenti
• Sub b) in una o più soluzioni a partire dal terzo
  anno subordinatamente al rispetto di determinati
  impegni economico finanziari (covenant).

segue
9
CONDIZIONI

• RIMBORSO
• FONDOSVILUPPO
• Rientro progressivo a partire dallinizio del 3
  anno, tramite le quote accantonate negli anni
  precedenti e linea di credito sub b)
• ICCREA BANCA /BCC
• Sub a) rimborsi in rate semestrali a partire dal
  30 mese ca. dalla stipula fino ad un max di 15
  anni
• Sub b) rimborsi in rate semestrali a partire dal
  30 mese ca. dalla stipula (3 anno) con durata
  max in linea con il piano di ammortamento sub a).

• TASSO
• Variabile, indicizzato allEuribor semestrale,
  maggiorato di uno spread da definire caso per
  caso.

• INTERESSI DI MORA
• Tasso come sopra stabilito 2 per anno.

10
FINANCIAL COVENANT

• Con riferimento al bilancio annuale, regolarmente
  approvato (consolidato ove disponibile) e
  certificato (ove disponibile), dovranno essere
  rispettati, sulla base di valori da concordare,
  alcuni Financial Covenant opportunamente
  identificati tra quelli a seguire, a titolo
  esemplificativo e non esaustivo
• IFN / MOL (Indebitamento Finanziario Netto /
  Margine Operativo Lordo)
• IFN / PN (Indebitamento Finanziario Netto
  / Patrimonio Netto)
• IFN (Indebitamento Finanziario
  Netto)
• MOL / OFN (Margine Operativo Lordo / Oneri
  Finanziari Netti)
• le cui definizioni, standard per operazioni della
  specie, saranno opportunamente concordate. La
  verifica dei Financial Covenant sarà effettuata
  annualmente. La verifica, a partire dal 3 anno
  sul bilancio approvato relativo allanno
  precedente, del rispetto dei Financial Covenant
  sarà condizione necessaria per la erogazione
  della linea di credito sub b). In caso di mancato
  rispetto dei covenant previsti, verrà valutata
  lipotesi di concedere la descritta linea di
  credito a Fondosviluppo, a fronte di un
  finanziamento che Fondosviluppo dovesse erogare
  allEnte beneficiario ai fini del rientro
  dellintervento a titolo di socio finanziatore.
  Le garanzie di tali finanziamenti sono le
  medesime descritte sopra al paragrafo Garanzia.

11
SIMULAZIONE DI SVILUPPO TEMPORALE
Ipotesi Intervento di Fondosviluppo
800.000 SOCIO FINANZIATORE
() nei primi 3 anni è previsto un accantonamento
annuo di risorse pari al 5 dellintervento, che
sarà versato al terzo anno a Fondosviluppo.
12
CONVENZIONE FONDOSVILUPPO ICCREA BANCA
RIALLINEAMENTO TEMPORALE ESPOSIZIONI A BREVE
13
SOGGETTI COINVOLTI

• ENTI COOPERATIVI aderenti a Confcooperative e
  loro società controllate
• FONDOSVILUPPO erogatore di contributi in
  conto interessi
• ICCREA BANCA/BCC Banche finanziatrici
• CONSORZI FIDI garanti parziali per le Banche
  finanziatrici

14
FINALITA E FORMA DI INTERVENTO
FINALITA MIGLIORARE DETERMINATI INDICI
PATRIMONIALI NELLOTTICA DI BASILEA 2 ATTRAVERSO
UN MUTUO CHIROGRAFARIO DELLA DURATA DI 5 ANNI
15
IMPORTO FINANZIABILE
FONDOSVILUPPO Contributo in conto interessi,
sino ad un massimo del 2, da versare
direttamente allEnte beneficiario sul suo conto
corrente bancario acceso presso la BCC di
competenza, con cadenza collegata alla competenza
di bilancio o anticipatamente (valore attuale) in
ununica soluzione. ICCREA/BCC fino ad un max di
1.000.000,00.
16
CONDIZIONI
DESTINAZIONE riposizionamento dellindebitamento
a breve DURATA fino a 5 anni GARANZIA a
tutela del credito, le Banche potranno richiedere
garanzie personali e/o lassunzione di specifici
impegni economico finanziari (covenant).
Relativamente al finanziamento richiesto, ICCREA
Banca e Fondosviluppo si attiveranno per favorire
il rilascio di garanzie parziali da parte dei
Consorzi Garanzia Fidi
segue
17
CONDIZIONI
UTILIZZO in una unica soluzione RIMBORSO in
rate semestrali a partire dal 12 mese ca. dalla
stipula fino ad un massimo di 5 anni TASSO
Euribor a tre mesi maggiorato di uno spread da
concordare INTERESSI DI MORA Tasso come sopra
stabilito 2 per anno.
18
FINANCIAL COVENANT

• Con riferimento al bilancio annuale, regolarmente
  approvato (consolidato ove disponibile) e
  certificato (ove disponibile), dovranno essere
  rispettati, sulla base di valori da concordare,
  alcuni Financial Covenant opportunamente
  identificati tra quelli a seguire, a titolo
  esemplificativo e non esaustivo
• IFN / MOL (Indebitamento Finanziario Netto
  / Margine Operativo Lordo)
• IFN / PN (Indebitamento Finanziario Netto
  / Patrimonio Netto)
• IFN (Indebitamento Finanziario
  Netto)
• MOL / OFN (Margine Operativo Lordo / Oneri
  Finanziari Netti)
• le cui definizioni, standard per operazioni della
  specie, saranno opportunamente concordate. La
  verifica dei Financial Covenant sarà effettuata
  annualmente.

19
CONVENZIONE FONDOSVILUPPO ICCREA BANCA
PRESTITO PARTECIPATIVO
20
SOGGETTI COINVOLTI

• ENTI COOPERATIVI aderenti a Confcooperative e
  loro società controllate
• FONDOSVILUPPO erogatore di contributi in
  conto interessi
• ICCREA BANCA/BCC Banche finanziatrici
• CONSORZI FIDI garanti parziali per le Banche
  finanziatrici

21
FINALITA

• Realizzare un progetto di investimento tramite un
  aumento della capitalizzazione delle società
  cooperative.
• Vantaggi
• per i soci, dilazionare nel tempo limpegno
  finanziario derivante da un aumento di capitale
• per la società, poter ottenere sin dallinizio le
  risorse necessarie per realizzare il progetto.

22
IMPORTO FINANZIABILE
FONDOSVILUPPO Contributo in conto interessi nel
limite del 15 del finanziamento erogato, fino ad
un max di 150.000,00 in 10 anni, da versare
direttamente allEnte beneficiario sul suo conto
corrente bancario acceso presso la BCC di
competenza, con cadenza collegata alla competenza
di bilancio o anticipatamente (valore attuale) in
ununica soluzione. ICCREA BANCA/BCC fino ad un
max di 1.000.000,00.
23
CONDIZIONI
DESTINAZIONE copertura di un progetto di
investimento con conseguente piano di
capitalizzazione aziendale DURATA 7/10 anni
comprensivo di un periodo di preammortamento di 2
anni GARANZIA a tutela del credito, ICCREA
BANCA/BCC potranno richiedere garanzie personali
e/o reali e/o lassunzione di specifici impegni
economico finanziari (covenant). Relativamente
al finanziamento richiesto, ICCREA Banca e
Fondosviluppo si attiveranno per favorire il
rilascio di garanzie parziali da parte dei
Consorzi Garanzia Fidi
segue
24
CONDIZIONI
UTILIZZO in una unica soluzione,
subordinatamente alla delibera di aumento del
capitale sociale RIMBORSO in rate semestrali,
tramite versamenti in conto aumento capitale
sociale effettuati dai soci, a partire dal 30
mese ca. dalla stipula, fino ad un massimo di 10
anni TASSO Euribor a tre mesi maggiorato di
uno spread da concordare INTERESSI DI MORA
Tasso come sopra stabilito 2 per anno.
25
FINANCIAL COVENANT

• Con riferimento al bilancio annuale, regolarmente
  approvato (consolidato ove disponibile) e
  certificato (ove disponibile), dovranno essere
  rispettati, sulla base di valori da concordare,
  alcuni Financial Covenant opportunamente
  identificati tra quelli a seguire, a titolo
  esemplificativo e non esaustivo
• IFN / MOL (Indebitamento Finanziario Netto /
  Margine Operativo Lordo)
• IFN / PN (Indebitamento Finanziario Netto
  / Patrimonio Netto)
• IFN (Indebitamento Finanziario
  Netto)
• MOL / OFN (Margine Operativo Lordo / Oneri
  Finanziari Netti)
• le cui definizioni, standard per operazioni della
  specie, saranno opportunamente concordate. La
  verifica dei Financial Covenant sarà effettuata
  annualmente.