TRASFER PRICING

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TRASFER PRICING
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• IL TRASFER PRICING, DEFINIZIONE E RATIO DELLA
  NORMA (INTERNA E CONVENZIONALE), IL CRITERIO DEL
  VALORE NOMINALE
• Quando una società residente stabilisce un
  corrispettivo (prezzo di trasferimento) di beni
  ceduti e servizi prestati alle altre società
  dellimpresa multinazionale di gruppo, a cui essa
  appartiene, maggiore o minore rispetto al valore
  normale di mercato di quei beni e/o servizi, si
  verifica un correlato aumento (o diminuzione) di
  ricavi (o spese) che modifica la base imponibile
  di reddito tra cui intercorrono i suddetti
  rapporti di cessione di beni o prestazioni di
  servizi (operazioni infragruppo) ciò determina
  limputazione di reddito a diverse società del
  gruppo situate in stati con diverse pressioni
  fiscali. In particolare nel caso di cessione di
  beni o prestazioni di servizi, sia il
  corrispettivo percepito dal cedente o prestatore
  è superiore al valore normale di mercato del
  bene/servizio si determina, per tale eccedenza un
  reddito tassabile più elevato nello stato di
  residenza di detto cedente o prestatore e
  correlativamente, un minor reddito tassabile
  nello stato della residenza del cessionario o
  committente, ove viene fiscalmente dedotto un
  costo correlativo

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• Si attua così unoperazione tra le società del
  gruppo, un trasferimento di utili da uno stato
  allaltro con la conseguenza che se laliquota è
  minore nello stato del cessionario, il gruppo
  globalmente inteso sconta una minore imposta
  globale e il vantaggio è tanto maggiore quanto
  sia comparativamente più elevata laliquota dello
  stato del cedente nel quale il ricavo è sottratta
  alla base imponibile è quindi detassata.

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• Perché si abbia transfer price occorre
• lautonoma residenza fiscale dei soggetti
• lappartenenza dei soggetti alla stessa impresa
  multinazionale
• il discostarsi del prezzo da quello praticato nel
  mercato.
• Concorrono a generare transfer price anche la
  pattuizione di interessi superiori al tasso medio
  e la corresponsione di royalty superiori
  alleffettivo valore del trasferimento di
  tecnologia.
• La disciplina dei prezzi di trasferimento è stata
  sviluppata dalle organizzazioni internazionali ma
  anche dai singoli ordinamenti tributari

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• Questo proposito la maggior parte dei paesi
  industrializzati è concorde nellaffermare che
  nelle operazioni tra soggetti facenti parte del
  medesimo gruppo siano rispettate le regole del
  libero mercato e che il valore attribuito a dette
  operazioni non differisca da quello che si
  sarebbe pattuito in un rapporto tra soggetti
  indipendenti.
• Si è venuto così a delineare il concetto di
  valore normale basato sul principio di libera
  concorrenza.

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• NORMA CONVENZIONALE
• Il principio dellarms length (cosiddetto prezzo
  di libera concorrenza) è stato recepito dal
  modello OCSE allart. 9 laddove è esplicitamente
  previsto che allorché due imprese associate
  nelle loro relazioni commerciali o finanziarie
  siano vincolate da condizioni accettate o imposte
  diverse da quelle che sarebbero state convenute
  da imprese indipendenti, gli utili in mancanza di
  tali condizioni sarebbero stati realizzati da una
  delle imprese, ma che a causa di dette condizioni
  non lo sono stati possono essere inclusi negli
  utili di questa impresa e tassati di
  conseguenza. In sostanza il prezzo di libera
  concorrenza deve intendersi come il valore
  normale o di mercato dei beni.

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• Sulla base del differenziale tra il prezzo
  pattuito in una transazione infragruppo e il
  valore normale di un bene le amministrazione
  finanziarie degli stati possono effettuare
  aggiustamenti al valore delle transazioni al fine
  di aumentare i redditi imponibili delle imprese
  verificate. Le amministrazioni finanziarie
  nazionali devono prendere come punto di
  riferimento per i propri aggiustamenti i prezzi
  che sarebbero stati convenuti tra imprese
  indipendenti per transazioni identiche o similari
  effettuate sul libero mercato

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• Il principio di libera concorrenza è un criterio
  tanto importante quanto indeterminato in quanto
  le operazioni infragruppo, proprio per le loro
  caratteristiche peculiari, spesso non sono
  suscettibili a essere raffrontate ad
  unoperazione identica o similare tra imprese
  indipendenti. Altre difficoltà nellapplicazione
  dellarm s length principle derivano inoltre
  dalle particolari condizioni del mercato
  internazionale dove difficilmente si verificano
  situazioni di concorrenza perfetta.

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• NORMA INTERNA PER VALORE NORMALE
• Lart. 110 del TUIR prevede la determinazione del
  valore normale dei beni e dei servizi così come
  stabilito dallart. 9. Questultimo dispone che
  per valore normale si intende il prezzo o
  corrispettivo mediamente praticato per i beni e
  servizi della stessa specie o similari, in
  condizioni di libera concorrenza e al medesimo
  stadio di commercializzazione, nel tempo e nel
  luogo in cui i beni e servizi sono stati
  acquistati o prestati, e in mancanza nel tempo e
  nel luogo più prossimi. Sempre in base allart. 9
  per la determinazione del valore normale si fa
  riferimento in quanto possibile, ai listini o
  tariffe del soggetto che ha fornito i beni o
  servizi o in mancanza ai listini delle camere di
  commercio alle tariffe professionali tenendo
  conto degli sconti duso.

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• Lamministrazione finanziaria ha il potere di
  rideterminare il valore delloperazione in
  verifica riferendosi al valore di unoperazione
  campione a condizione che
• siano determinati i requisiti soggettivi (è
  compresa la stabile organizzazione e le vendite
  effettuate da soggetti non residenti)
• che il soggetto residente ed il soggetto non
  residente abbiano un nesso di collegamento che
  indichi che entrambi facciano parte del gruppo
  specificatamente inteso ai fini dei prezzi di
  trasferimento (controllo diretto,- maggioranza
  dei voti in assemblea ordinaria o influenza
  dominante in assemblea ordinaria-, indiretto,
  -partecipazione detenute attraverso unaltra
  società-, e di fatto, cioè influenza economica, -
  joint venture, membri comuni del CdA, relazioni
  di famiglia tra le parti, dipendenza finanziaria,
  vendita esclusiva di prodotti)
• si verifichino determinati requisiti oggettivi e
  specificatamente che loperazione in verifica sia
  considerata unoperazione soggetta a prezzi di
  trasferimento (operazioni infragruppo che
  originano prezzi di trasferimento cessione di
  beni materiali, prestazione di servizi,
  trasferimento di beni immateriali, operazioni di
  finanziamento).
• Queste tre condizioni permettono di individuare
  il perimetro di applicazione dei prezzi di
  trasferimento.

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• METODI DI AGGIUSTAMENTO DEI PREZZI DI
  TRASFERIMENTO (3 PRINCIPALI E 2 ALTERNATIVI,
  GENERALE DESCRIZIONE)
• I rapporti OCSE individuano due categorie di
  determinazione dei prezzi di trasferimento i
  metodi tradizionali e i metodi basati sul
  profitto.
• I metodi tradizionali si basano sulla
  comparazione del prezzo o dei margini di utile
  lordo conseguiti nelle operazioni di verifica e
  nelle operazioni comparabili. Nei metodi basati
  sul profitto loggetto della comparazione è il
  margine di utile netto ottenuto nelle operazioni
  in verifica e nelle operazioni comparabili. La
  diffusione dei secondi sono diffusi negli USA.

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• I metodi tradizionali sono tre
• metodo del confronto del prezzo
• metodo del prezzo di rivendita
• metodo del costo maggiorato

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• METODO DEL CONFRONTO DEL PREZZO
• Il metodo del confronto del prezzo è il metodo a
  cui si ricorre per primo nellapplicazione del
  principio di libera concorrenza. In base ad esso,
  per determinare il valore normale è necessario
  porre a confronto il prezzo praticato
  nelloperazione in verifica con quello desunto da
  unoperazione comparabile a quelle in verifica,
  che sia intervenuta tra un soggetto appartenente
  al gruppo ed un soggetto indipendente (confronto
  interno) ovvero tra soggetti indipendenti
  (confronto esterno).

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• Unoperazione campione (avvenuta sul libero
  mercato) è dunque comparabile ad unoperazione in
  verifica (avvenuta tra imprese associate) se
  nessuna delle differenze tra le operazioni
  confrontate possa influenzare in modo rilevante
  il prezzo di libero mercato, oppure qualora si
  possano opportare aggiustamenti sufficientemente
  accurati allo scopo di eliminare gli effetti
  essenziali di dette differenze. Il metodo del cup
  (comparable uncontrolled price) è preferibile
  agli altri metodi e come tale deve essere
  applicato quando possibile, tuttavia loggettiva
  difficoltà di individuare transazioni comparabili
  porta molte volte allapplicazione degli altri
  metodi.

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• CUP INTERNO
• Tale metodo è preferito dallamministrazione
  finanziaria in quanto lart. 9 del TUIR lo
  predilige mediante il riferimento a listini e
  tariffe dellimpresa che ha fornito i beni e
  servizi, anteponendolo al confronto esterno
  realizzato mediante il riferimento ai listini
  delle camere di commercio. Di opinione diversa la
  dottrina secondo cui il confronto esterno
  assicura lobbiettività delle condizioni
  contrattuali delloperazione campione.
• Un caso tipico di cup interno si verifica quando
  limpresa vende lo stesso prodotto sia ad
  unimpresa del gruppo che ad unimpresa esterna.

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• CUP ESTERNO
• Per lapplicazione di tale metodo è necessaria la
  completa identità tra i prodotti oggetto delle
  due transazioni in quanto anche lievi differenze
  nella qualità e nelle caratteristiche dei
  prodotti possono avere un impatto rilevante sui
  prezzi. Pertanto tale metodo è da evitare tra
  prodotti di marche differenti (es. NIKE e
  SUPERGA).
• Al contrario tale metodo può trovare applicazione
  nelle transazioni che hanno per oggetto materie
  prime o altri prodotti base

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• Lanalisi della comparabilità deve riguardare le
  caratteristiche dei beni e servizi (similarità),
  le condizioni generali (condizioni del mercato),
  condizioni particolari( condizione
  delloperazione stipulata tra le parti, ad
  esempio prezzi di trasporto, imballaggio,
  pubblicità), condizioni soggettive(relative alla
  gestione dellimpresa, ad esempio la penetrazione
  in nuovi mercati può portare a ridurre i prezzi
  per essere più competitivi) e nel mercato
  rilevante.

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• METODO DEL PREZZO DI RIVENDITA
• Nei casi in cui il metodo del cup non può essere
  utilizzato si utilizza il metodo del prezzo di
  rivendita (resale price). Secondo tale metodo il
  valore normale equivale al prezzo al quale i beni
  o servizi che sono stati acquistati da un
  soggetto appartenente al gruppo (il rivenditore),
  sono da esso rivenduti ad un soggetto
  indipendente, diminuito di un margine di utile
  lordo nel quale vanno compresi, oltre allutile
  netto del rivenditore i costi inerenti alla
  vendita.

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• Il metodo del prezzo di rivendita si applica
  quando un prodotto viene acquistato da unimpresa
  associata e successivamente rivenduto ad un
  terzo. Il prezzo di trasferimento viene
  determinato sottraendo al prezzo di rivendita
  concordato con un soggetto terzo il margine lordo
  che permette al rivenditore di coprire le proprie
  spese di vendita e le altre spese di gestione e
  di ricavare un utile appropriato.

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• PREZZO DI RIVENDITA INTERNO
• Il prezzo di rivendita interno è il prezzo
  praticato dal rivenditore ad un terzo
  indipendente per la vendita del bene acquistato
  dal rivenditore stesso da una società del suo
  stesso gruppo.
• Qualora il rivenditore ceda il bene ad un
  acquirente del suo stesso gruppo è ancora
  possibile utilizzare il metodo del prezzo di
  rivendita purché alla fine della serie dei
  trasferimenti il bene sia rivenduto ad un
  operatore indipendente. In questi casi il valore
  normale è costituito dal prezzo di rivendita
  praticato allultimo acquirente appartenente al
  gruppo per la vendita ad un soggetto indipendente
  diminuito di un margine di utile comprensivo dei
  singoli margini di utile imputabili alle vendite
  intermedie.

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• PREZZO DI RIVENDITA ESTERNO
• Nel caso in cui il bene venga rivenduto ad un
  soggetto facente parte del medesimo gruppo, per
  la determinazione del prezzo di rivendita si
  prende riferimento il corrispettivo pattuito tra
  due soggetti indipendenti nella rivendita di beni
  similari a quelli delloperazione in verifica.
• La possibilità di effettuare un confronto esterno
  richiede la comparabilità del prodotto oggetto di
  rivendita, delle funzioni, esercitate dal
  rivenditore e del mercato in cui le funzioni sono
  svolte anche in relazione alle politiche
  commerciali delle imprese.

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• METODO DEL COSTO MAGGIORATO (cost plus)
• Il metodo del costo maggiorato è applicato
  qualora non si possa procedere allapplicazione
  del cup e del prezzo di rivendita.
• Secondo tale metodo il valore normale è
  determinato dal costo di produzione del bene
  oggetto delle operazioni in verifica aumentato di
  un margine di utile lordo (criterio opposto al
  prezzo di rivendita).
• I casi tipici a cui è applicabile sono quelli in
  cui un soggetto produttore vende i propri
  prodotti ad un soggetto acquirente appartenente
  al suo stesso gruppo, il quale ne aumenti il
  valore attraverso attività di trasformazione.