PRINCIPIO ARMS LENGTH

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C. P. y M. I. Gustavo Ángel Terán Zacarías
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INTRODUCCION

• Precios de Transferencia RESULTADO DEL
  CRECIMIENTO MUNDIAL DEL COMERCIO ENTRE EMPRESAS
  MULTINACIONALES Y CORPORATIVOS.

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ANTECEDENTES

• 1948 Nace el Convenio de Cooperación Económica
  Europea con 18 países.
• 1960 se incorpora USA y Canadá, dando nacimiento
  a la OCDE EN 1961.
• 1979 surge el primer reporte relacionado con
  precios de transferencia y empresas
  multinacionales, el cual incluyo el Principio
  Arms Length

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PRINCIPIO ARMS LENGTH
OBJETIVOS DE LA OCDE

• Impulsar la expansión económica y el empleo

• Promover el bienestar económico y social entre
  países miembros

• Estimular y armonizar esfuerzos para el
  desarrollo de otros países no miembros.

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• México se Incorpora a la OCDE en 1994

• En 1997 incorpora sus recomendaciones a la
  legislación e inicia en práctica sus
  recomendaciones

Actualmente la OCDE esta integrada por 30 países,
entre los cuales están Canadá, EAU, Alemania,
Italia, Noruega, España, Corea, Japón, Reino
Unido, Grecia, Holanda, Hungría, Suiza, Irlanda,
Austria, Finlandia, entre otros.
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Principio Arms Length

• Países miembros de la OCDE

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Es el estándar internacional establecido por la
OCDE, como la manera de obtener resultados
equitativos y reducir el riesgo de la doble
tributación.
Es aplicar el concepto de Entidad Separada a las
Transacciones dentro de un grupo o parte
relacionada.
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PRINCIPIO ARMS LENGTH

• Se encuentra establecido en Art. 9 del Acuerdo de
  Modelo Fiscal de la OCDE,

Dice Cuando las condiciones son creadas o
impuestas entre ...dos empresas asociadas en sus
relaciones comerciales y financieras que difieren
de aquellas que hubieran ocurrido entre empresas
independientes, en estos casos cualquier utilidad
que debió pero que debido a esas condiciones, se
acumuló a una empresa, pero, por razón de las
mismas no se acumulo, puede ser incluidas en
utilidades de esa empresa y gravada en
consecuencia.
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PATITO INC. HOLDING RESIDENTE EN E.U.
INDUSTRIA PATITO RESIDETNE EN E.U.
DISTRIBUIDORA PATO, S.A. DE C.V MEXICO
CLIENTES INDEPENDIENTES VARIOS NO RELACIONADOS
PRECIO DE VENTA PRECIO DE COMPRA
PRECIO DE REVENTA
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La OCDE busco aplicar el concepto de entidad
separada a las transacciones dentro de un grupo,
los miembros individuales deben ser gravados
sobre la base en que actúan entre si por medio
del principio de asimilación a empresas
independientes, el principio Arms Length. Es así
como la OCDE creo la directrices para aplicar
dicho principio, con el propósito de evaluar el
precio de transferencia de empresas asociadas.
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OBJETIVO Establecer una base apropiada de
impuestos para cada jurisdicción fiscal y evitar
la doble tributación. Precios de Transferencia
Precio pactado entre dos o más empresas que
pertenecen a un mismo grupo multinacional o no,
con los cuales realiza transacciones entre dos o
más empresas que se entiende como partes
relacionadas. Es importante señalar que en
empresas multinacionales pertenecientes a un
mismo grupo. Muy probablemente se fijan los
precios de acuerdo a los objetivos corporativos y
los precios se pueden establecer para minimizar
la carga fiscal. De ahí la razón de ser hoy en
día un centro de atención de nuestras autoridades
hacendarías.
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• DIRECTRICES PARA APLICAR EL PRINCIPIO ARMS
  LENGTH
• Análisis de comparabilidad
• Identificación de las transacciones realmente
  efectuadas
• Evaluación de transacciones separadas y
  combinadas
• Uso del Rango Arms Length
• Uso de Información de varios años 

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• DIRECTRICES PARA APLICAR EL PRINCIPIO ARMS
  LENGTH
• Pérdidas
• Efecto de las políticas gubernamentales
• Compensaciones intencionales
• Utilización de valuaciones aduaneras
• Uso de Métodos de precios de transferencia

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Análisis de Comparabilidad q Características de
los bienes o servicios q Análisis
Funcional q Términos del contrato q Circunstancias
económicas q Estrategias de negocios
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PRINCIPIO ARMS LENGTH
Características de los bienes o servicios Cuando
se establecen las características a comparar es
importante observar que dichas diferencias
influyen, por lo menos parcialmente en las
diferencias de valor en los mercados. Por
consiguiente, la comparación de estas
características podrá ser útil cuando se
establece una comparabilidad en transacciones
controladas y no controladas.
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PRINCIPIO ARMS LENGTH
Análisis funcional Tiene como finalidad
identificar y comparar las actividades económicas
importantes y responsabilidades asumidas por la
empresa independiente y asociada.
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PRINCIPIO ARMS LENGTH
Términos del contrato   En las relaciones arm's
length, los términos contractuales de una
operación generalmente definen implícitamente o
explícitamente cómo las responsabilidades,
riesgos y beneficios se dividen entre las partes.
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PRINCIPIO ARMS LENGTH
Circunstancias económicas   Los precios arm's
length pueden variar en diferentes mercados aún
para transacciones relacionadas con los mismos
bienes o los mismos servicios. Para obtener la
comparabilidad se requiere que los mercados en
que están la empresa independiente y la asociada
sean comparables, que las diferencias no tengan
un efecto importante en el precio o que se puedan
efectuar los ajustes apropiados.
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PRINCIPIO ARMS LENGTH
Estrategias de negocios   Las estrategias de
negocios también deben de ser examinadas al
determinar la comparabilidad para fines de
precios de transferencia.
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• Identificación de las transacciones realmente
  efectuadas
• Evaluación de transacciones separadas y
  combinadas
• Uso del rango arm's length

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• Uso de información de varios años
•  
• Pérdidas
• El efecto de las políticas gubernamentales

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PRINCIPIO ARMS LENGTH

• Compensaciones intencionales
• Utilización de valuaciones aduaneras
• Uso de los métodos de precios de transferencia

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Principio Arms Length

• Caso Práctico del Principio Arms Length
• Qué es un precio de Transferencia?
•   Es el precio pactado entre dos o más partes
  relacionadas que pertenecen a un mismo
  corporativo ó grupo multinacional de empresas.
•  

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• Ejemplo de Precios de Transferencia entre
  Empresas Relacionadas

Patito Inc. Holding En EAU.
Industrias Patito Residente en EAU.
Distribución Pato, S. A. de C. V. Residente en
Méx.
(Precio de Compra)
(Precio de Venta)
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Principio Arms Length

• Supongamos que la Industria Patito residente
  en EAU. produce Celulares y vende directamente a
  la Distribuidora Pato, S. A. de C. V., residente
  en México, la empresa Tenedora esta ubicada
  también en E. U.
• En un sistema de precios de transferencia,
  cada parte relacionada constituye un centro de
  ganancias y se establece un precio para la
  producción de Industrias Patito, la Distribuidora
  Pato, S. A. de C. V., espera maximizar sus
  ganancias a este precio de transferencia.

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Principio Arms Length

• Para ilustrar cómo un precio de transferencia
  puede ser fijado de una manera tal que reduzca o
  incluso cancele el pago de impuestos de un grupo
  multinacional de empresas en determinado país,
  consideremos los ejemplos ilustrados en la
  siguiente tabla.

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(No Transcript)
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• En el caso de este ejemplo considerando que la
  empresa residente en México se dedica a la
  distribución de celulares, dicha empresa adquiere
  celulares de su parte relacionada residente en
  EAU., por lo que utilizaremos en este caso el
  Método de Reventa para la determinación de
  precios de transferencia.
• Debido a que existen condiciones competitivas en
  el mercado de venta final, el precio de venta de
  distribución a clientes no relacionados se asume
  como un precio de mercado. Por lo tanto, a partir
  de venta de dicho producto se puede inferir el
  precio de mercado de compra a la entidad
  relacionada.

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• El precio de reventa que tiene el teléfono es
  de 240 dólares, a partir de este precio se debe
  de inferir el precio de mercado al que la
  Distribuidora debe adquirir el producto a su
  parte relacionada.

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• Veamos cómo se debe determinar éste precio.
•  
• PM PR(1-mb)
•  
• PM Precio de Mercado al que deben pactarse las
• operaciones con partes relacionadas.
•  PR Precio de reventa pactado entre dos
  empresas
• independientes.
• mb UB Margen Bruto, también conocido como el
• VN margen del precio de reventa.
• UB Utilidad Bruta VN Ventas Netas

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• Para ello, se debe determinar la utilidad bruta
  que obtendrían empresas comparables que hayan
  operado en condiciones de mercado y una vez que
  dicha utilidad bruta se haya restado de la unidad
  se deberá multiplicar por el precio de reventa
  pactado entre la empresa Distribuidora y su parte
  relacionada.

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• Búsqueda de Márgenes de Utilidad
• Se optó por realizar la búsqueda de empresas
  comparables en la Base de Datos denominada
  Compustat Global data.
• La búsqueda se inició con los Códigos de
  Clasificación (SIC, por sus siglas en inglés) que
  concentra a las empresas dedicadas a la
  distribución de aparatos electrónicos y de
  telecomunicación. Dichos códigos se describen a
  continuación
•  
• 5063 Distribución de Aparatos Eléctricos
• 5064 Distribución de Aparatos Electrónicos
• 5065 Distribución de Accesorios Electrónicos

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• Una vez que se realizó la búsqueda de
  empresas a través de dichos códigos, obtuvimos
  una lista inicial de 56 empresas. A partir de
  ésta lista de empresas, se realizaron filtros
  tanto cuantitativos como cualitativos para llegar
  a obtener el conjunto final de empresas
  comparables dedicadas a las actividades de
  distribución de Teléfonos Celulares. Dichos
  filtros se describen a continuación.

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• Filtro Cuantitativos
• a) Primeramente se eliminaron 10 empresas,
  que a la fecha no habían presentado información
  financiera para el ejercicio fiscal de 1999, ya
  que al no contar con dicha información, podría no
  existir una base de comparación adecuada por
  diferencia en los años fiscales que se están
  tratando de comparar.
•  
• b) Posteriormente se eliminaron 4 empresas que
  aunque habían reportado información financiera
  hasta el ejercicio de 1999, no contaban con
  información financiera continua durante los tres
  últimos años. Por lo que ello podría introducir
  algún sesgo o desviación al momento de determinar
  las razones financieras para efectos de efectuar
  las comparaciones.
• c) Como siguiente filtro, se eliminaron
  aquellas empresas que reportaron una proporción
  de gastos de investigación y desarrollo sobre
  costos, mayor a 3. Esto debido a que dichas
  empresas podrían estar generando algún intangible
  por medio del cual podrían tener márgenes de
  utilidad superiores a los obtenidos por una
  empresa dedicada únicamente a la distribución. De
  este filtro fueron eliminadas 2 empresas.

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• La razón por la que se ha escogido el
  porcentaje de 3 como el punto a partir del cual
  se eliminan las empresas que haya obtenido una
  razón superior a dicho porcentaje, se debe al
  hecho de que las empresas que reportan, que hayan
  incurrido en gastos de investigación y desarrollo
  menor al 3, no están obligadas a desglosar dicha
  información.
• Debido a que la empresa de producción no
  lleva acabo actividades de investigación y
  desarrollo, consideramos que las empresas que
  tengan una proporción menor a dicho porcentaje
  son comparables en dichas funciones con
  industrias patito.
•  
• d) El siguiente filtro consistió en eliminar
  aquellas empresas que se reportaron como
  inactivas. Esto debido a que dichas empresas
  podrían haber sido adquiridas o fusionadas con
  alguna otra entidad. De este filtro resultó
  eliminada 1 empresa.
•  

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• e) Como último paso, se eliminaron aquellas
  empresas que estaban incorporadas en mercados
  distintos a EAU., Canadá o México, esto debido a
  que las empresas incorporadas en otros países
  podrían estar considerando principios distintos
  en el registro de su información contable, así
  como diferencias en las tasas de retorno por
  consideraciones de Riesgo País. De éste filtro
  resultaron eliminadas 3 empresas
• Una vez que se realizaron los filtros
  cuantitativos descritos anteriormente, se
  mantuvieron un total de 36 empresas. De este
  conjunto de empresas se analizaron sus
  descripciones de negocios, estrategias
  corporativas, información financiera, líneas de
  venta, nivel de mercado y el análisis para saber
  si mantenían transacciones con entidades
  relacionadas. Dicha investigación se realizó
  utilizando la información contenida en los
  reportes 10-K entregados por las empresas.

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• Filtros Cualitativos
• Al realizar los filtros cualitativos, se
  eliminaron 28 empresas debido a que no realizaban
  actividades que pudieran considerarse de
  distribución de productos de comunicación o
  electrónicos. Finalmente, se mantuvieron un total
  de 8 empresas que se consideraron comparables a
  un distribuidor de aparatos de telecomunicación y
  electrónicos, las cuales se describen a
  continuación
• 1.      Audiovox, Inc.
• 2.      Brightpoint.Inc.
• 3.      Cellstar.Corp.
• 4.      Farmstead Telephone Group Inc.
• 5.      Focus Affiliates.Inc.
• 6.      Kent Electronics.Corp.
• 7.      Tessco Technologies.Inc.
• 8.      Wireles Xcessories Group.Inc.

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• Una vez que se han obtenido las empresas
  comparables en el Mercado, se pueden obtener los
  márgenes brutos que obtienen dichas empresas y se
  lleva a cabo el cálculo del precio de mercado que
  debe ser pactado entre la empresa Distribuidora y
  su parte relacionada.

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Principio Arms Length
CONCLUSIONES El principio Arms Length nos va a
ayudar aplicar las directrices de la OCDE para
poder establecer la manera idónea de determinar
las condiciones comparables entre las empresas y
las partes relacionadas.   En situaciones muy
especiales, este principio se complicara por el
hecho de que se basa en hechos comparables, lo
cual trae consigo mayor dificultad para poder
determinar primeramente si son comparables y
posteriormente determinar el precio con partes
independientes, precio libre mercado.   Aunado a
estas posibles complicaciones del principio,
dependiendo de la entidad que lo aplique, puede
llegar a ser una carga administrativa por el
costo que pudiera representar el estudio.   Sin
embargo de aquí se desprenden los posibles
métodos a aplicar dependiendo tanto de las
operaciones como de la entidad, y la mayoría
sigue las directrices del principio Arms Length.
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Principio Arms Length
CONCLUSIONES (Continuación)
Una vez que los contribuyentes en México estén
obligados a realizar el estudio de precios de
transferencias y haber cumplido con la
presentación de la declaración informativa
correspondiente, por las operaciones realizadas
con sus partes relacionadas. Qué es lo que
procede una vez teniendo dicho estudio?
Existen dos opciones al tener el
estudio de precios de transferencia. La primera
opción es esperar a que la autoridad fiscal
ejerza sus facultades de comprobación y revise
dicho estudio, y emita una resolución en la cual
exista un ajuste por el cual determine que los
precios con los que se realizaron dichas
operaciones sean menor o mayor al de precio de
mercado, o simplemente determine que los precios
sean correctos y estén dentro del rango que
muestra dicho estudio. La
segunda opción es, una vez teniendo el estudio de
precios de transferencia, los contribuyentes
puede solicitar un APA o APAS (Acuerdo
Anticipado de Precios), que dichos APAS pueden
ser unilaterales, bilaterales o multilaterales,
según sea el caso.
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CONCLUSIONES (Continuación) En
el APA que se haya solicitado, si la autoridad
pudiera determinar que los precios de las
operaciones que realizaron las partes
relacionadas, no están dentro del rango que
marcar el estudio, mediante este procedimiento
administrativo anticipado, los contribuyentes
podrán negociar y justificar dichos ajustes que
la autoridad fiscal haya determinado. La
discrepancia fiscal que pudiera darse cuando la
autoridad fiscal determinara un ajuste a los
precios de las operaciones que realizaron las
partes relacionadas, serían las siguientes a)
En el caso que los precios fueran mayor el que
hubiese determinado la autoridad fiscal en el
caso de compras, tendría que pagarse una
diferencia arancelaria. b) En el caso que los
precios fueren menores y los hubiese determinado
la autoridad fiscal en el caso de compras,
tendría que generarse impuestos arancelarios a
favor, por pagos en exceso. c) Y que pasa si al
realizar sus facultades de comprobación fiscal en
materia de estudio de precios de transferencias,
la autoridad determinará un ajuste y el ejercicio
por el que se determina ya fue dictaminado, con
anterioridad, considerando que para efectos de
dictamen fiscal no existen dictámenes
complementarios, únicamente y por una sola
ocasión se podrá presentar una carta aclaratoria,
siempre y cuando no impliquen errores de fondo
que modifiquen la opinión, de acuerdo al
Lineamiento normativo 19 de feb/97 emitido por
la SHCP.