NIC I NOU PGC:

1

• NIC I NOU PGC
• COM AFECTA A LES EMPRESES
• Oriol Amat, Universitat Pompeu Fabra
• oriol.amat_at_upf.edu

2
PROGRAMA

• 1.Introducció
• 2.NIIF. Diferències entre NIIF i normativa
  espanyola
• 3.Reforma legislació mercantil
• 4.Nou PGC
• 5.Conclusions

3
1. Introducció

• Situació actual
• Escàndols i maquillatges
• Manca de comparabilitat
• Manca de rellevància
• Pressió internacional per a millorar la
  informació financera

4
ENRON IMPLICATS EN LESCÀNDOL

• Andrew Fastow, Director Financer
• Altres directius Kenneth Lay, CEO
• Consell dAdministració varen aprovar les
  práctiques
• Auditors, consultors,...
• Analistes, gestors de pensions,...
• Autoritats

5
Canvis en el Bº amb normes de varis països i les
possibilitats descollir entre diversos criteris
admesos
Criteris Criteris Criteris més més menys habitu
als conservadors conservadors
Espanya 100 -23
166 Alemanya 133 -31 140 Regne Unit 162 71 194 USA
167 86
211 Font UPF, 2002
6
QUIN ES EL NIVELL D ADOPCIÓ DE LES NIIF?
7
QUIN ES EL CALENDARI DIMPLANTACIÓ A LES
EMPRESES ESPANYOLES?
Comptes consolidats de grups cotitzats
NIIF-PGC
NIIF
NIIF
1-05
1-06
1-07
1-04
Resta de comptes
PGC
PGC
Nou PGC
1-05
1-06
1-08
1-04
8
2.NIIF. DIFERÈNCIES AMB PGC ACTUAL

• 122 diferències (ACCID)
• Exemple Ferrovial (canvis a nivell de
  presentació)
• EFT
• Estat de canvis en patrimoni net
• BPA
• Memòria 2 anys
• Informació segmentada
• Retribució a empleats
• Riscos financers

9
SÓN UN CANVI IMPORTANT?

• Més informació. Per exemple nombre de pàgines
  dels estats financers en empreses cotitzades
• Principis i normes diferents
• Presentacions diferents

PGC NIIF US GAAP
71 124 146
10

• Pocs canvis en normes de valoració
• EXEMPLE AMADEUS
• Eliminació despeses amortitzables
• Eliminació autocartera en lactiu
• Beneficis no realizats en divises
• Instruments financers
• Comptabilització de participacions en filials

11
QUINES SON LES ÀREES DE MÉS IMPACTE?
60
55
50
41
40
30
22
21
20
14
14
13
11
9
10
0
Financial
Fixed Assets /
Employee
Intangibles
ALTRES
Instruments
impairment
benefits /
(IAS 19)
(IAS 39/32)
(IAS 16 IAS
pensions (IAS
36)
19)
Impacte més gran
Difícil dimplementar
Font KPMG
12
INFORMACIÓ SEGMENTADA (NIC 14)

• Productes / Serveis
• Geogràfic

Vendes Marge Benefici Actiu
Construcció 40 10 5 50
Inmobiliaria 60 20 15 60
Serveis 20 -5 -15 30
Total 120 25 5 140
13

• Limpacte real depèn de
• Situació actual de lempresa
• Decisions empresarials (venda de participacions
  en entitats de crèdit,...)
• Decisions de política comptable (fair value,...)
• Futurs canvis en les normes

14
Impacte de la primera aplicació

• CAP.PROP. Bº ROE
• TELEFONICA PGC 16.225
  2.877 17,7
• NIIF 12.287
  3.105 25,2
• CANVI
  -24,2 7,9
• Font Telefonica 2005 (Comptes 2004)

15
IMPACTE EN LES EMPRESES
CANVI RESULTAT, DADES ANY 2004
ABERTIS -4
ACCIONA 3
ACERINOX 4
ALTADIS 30
ANTENA 3 9
GAS NATURAL 1
INDITEX 2
PRISA 19
REPSOL 20
TELEFONICA 8
TEL.MÓVILES 4
16
SON MILLORS LES NIIF QUE EL PGC?

• Més informació
• Estat de fluxes de tresoreria
• Memòria amb dades de dos anys
• Prioritat de la rellevància (fair value) sobre la
  prudència
• Eliminació actius ficticis
• Menor homogeneïtat en la presentació (no són un
  PGC)
• Filosofía anglosaxona
• Més informació i control (75 de les empreses,
  KPMG 2004)

17
SON MILLORS LES NIIF QUE EL PGC?
El problema de les alternatives
100
-23
166
PGC
Criteris més habituals
Criteris menys conservadors
Criteris més conservadors
- 68
247
NIIF
18
Exemple de conseqüències de les alternatives
comptables

• 17900 VENDES DENDESA (SEGONS GAS
  NATURAL)
• 13300 VENDES DENDESA (SEGONS ENDESA)

19
Objectiu adaptar-se a les NIC-Comptes
anuals(EFT, ECPN)-Marc conceptual-Moneda
funcional i moneda de presentació -Normes de
valoració-Valor raonable-Fons de comerç
-reserva indisposable pel 5 del Fons
Comerç -no dividends si reserves són menors a
despeses destabliment i ID (que estiguin a
lactiu)
3.REFORMA LEGISLACIÓ MERCANTIL
20
Objectiu adaptar-se a les NIC-Associades
20-Resultat global resultat del compte de
resultats canvis pel valor raonable-Balanç
inicial ajustant reservesper laplicació dels
nous criteris valoratius-Selimina règim
simplificat-Ull IASB preveu en breu uns comptes
i criteris de valoració simplificat per a les
pimes
21
LIMITS PER BALANÇ I ECPN ABREUJAT (i no obligació
dauditoria, dEFT ni informe de gestió) Durant
2 exercicis consecutius, 2 de les condicions
següentsa) Total Actius lt 3,08 milions (i
no 2,4)b) Xifra de negocis lt 6,16 milions (i
no 4,7)c) Nº mig de treballadors lt 50Les
societats amb valors cotitzats no poden formular
comptes abreujats
22
Límits per a formular compte de pèrdues i guanys
abreujat (i no obligació de consolidar a menys
que una de les societats cotitzi en borsa)a)
Actius lt 12,32 milions (i no 9,5)b) XN lt
24.640.000 (i no 18,4)c) nº mig de treballadors
lt 250
23
4.NOU PLA GENERAL DE COMPTABILITAT

• APARTAT CANVIS
• PRINCIPIS MARC COMPTABLE
• COMPTES ALGUNS CANVIS
• DEFINICIONS ALGUNS CANVIS
• COMPTES ANUALS B.S. ALGUNS CANVIS
• PIG
  VERTICAL
• MEMORIA
  MOLTS CANVIS
  E.F.T., FONS PROPIS
• NORMES DE
• VALORACIÓ MOLTS CANVIS

24
NOU PGC

• Inclourà quasi tot el que és obligatori a les
  NIC/NIIF
• marc conceptual
• ECPN, EFT (menys quan es pot formular balanç
  abreujat)
• informació segmentada
• valor raonable en actius i passius financers
  (cartera de negociació, derivats o disponibles
  per a la venda, no pels actius biològics)
• bº no realitzats en divises
• plans de pensions
• Canvis en criteris comptables aplicació
  retrospectiva

25
NOU PGC

• Eliminació quasi tots els aspectes no permesos en
  les NIC/NIIF
• quadre de finançament
• amortització fons de comerç
• lifo
• resultats extraordinaris
• excepció activació despesa dinvestigació

26
NOU PGC

• Manteniment parts no prohibides per les NIC/NIIF
• Prudència ja no és el principi preferent
• activar despesa de desenvolupament
• models de comptes anuals
• codis de comptes
• definicions

27
NOU PGC

• Quan les NIIF ofereixen vàries alternatives
  sopta per lopció inclosa al PGC actual
• -immobles preu dadquisició
• Es mantenen les adaptacions sectorials que caldrà
  anar adaptant

28
CANVIS PRINCIPALS

Estructura PGC 1990 NIIF NOU PGC
Part 1 Principis Part 2 Quadre de comptes Part 3 Definicions Part 4 Comptes anuals Part 5 Normes valoració Cada tema es objecte duna norma Part 1 Marc conceptual Part 2 Normes Part 3 Comptes anuals Annex Quadre de comptes (safegeixen grups 8 i 9)
29
CANVIS PRINCIPALS

Immob. mat. PGC 1990 NIIF NOU PGC
Valoració Preu adquisició o Cost producció Cost o Fair value Preu d adquisició o Cost de producció
Permutes Cost Fair value o valor en llibres Valor raonable o valor en llibres
Pèrdua de valor Provisions Deteriorament Deteriorament
30
CANVIS PRINCIPALS
Immob. immat. PGC 1990 NIIF NOU PGC
Valoració Preu adq. o cost prod. Cost o fair value Preu adq. o cost prod.
Despeses Primer establ. Sactiven i samortitzen en 5 anys Despesa de lexercici Sactiven i samortitzen en 5 anys
Investig. Es pot activar i samortitza en 5 anys Despesa de lexercici Es pot activar i samortitza en 5 anys
Fons comerç Actiu i samortitza en 20 anys màxim Actiu i es fa test de deteriorament Actiu i es fa test de deteriorament (irreversible)

31
CANVIS PRINCIPALS

Estocs PGC 1990 NIIF NOU PGC
Valoració Preu dadqu. o cost de producció amb correccions valoratives Menor de cost o Valor Net Realitzable Preu dadqu. o cost de producció amb correccions valoratives
Mètode Promig ponderat, FIFO o LIFO Promig ponderat o FIFO Promig ponderat o FIFO
32
CANVIS PRINCIPALS

Canvis en criteris, errors i estimacions PGC 1990 NIIF NOU PGC
Canvis en criteris Memoria Aplicació retrospectiva Aplicació retrospectiva
Errors dexercicis anteriors Despeses o ingressos dexercicis anteriors a PiG Aplicació retrospectiva Aplicació retrospectiva
Canvis en estimacions Memoria Aplicació prospectiva any en curs i següents Memòria Aplicació prospectiva any en curs i següents Memòria
33
CANVIS PRINCIPALS

Balanç de transició NOU PGC
Reconeixement dactius nous Eliminació dactius (capital pendent de desemborsar, accions pròpies,...) Reclassificació de comptes (leasing) Canvis en els criteris de valoració de determinats actius Ajustaments contra reserves
34
ESTAT DE FLUXES DE TRESORERIA

• Relaciona el benefici amb la tresoreria generada
  considerant els fluxes
• Activitats ordinàries
• Constitueixen la principal font dingressos de
  lempresa
• Activitats dinversió
• Adquisició, venda o abandonament dactius a
  ll/t, així com daltres inversions no incloses en
  lefectiu i els equivalents
• Activitats de finançament
• Activitats que produeixen canvis en el tamany i
  composició dels capitals propis i dels préstecs
  que té lempresa

35
COM PREPARAR EL CANVI?

• Crear lequip
• Diagnòstic (identificació diferències amb
  criteris actuals)
• Quantificació impacte de diferències en el
  benefici
• Decidir canvis a efectuar
• Determinar canvis organitzatius (reporting,
  sistemes,...)
• Organitzar formació de les persones afectades
• Actualitzar software comptable i de reporting
• Canvis en manuals de procediments

36
Evolució de les normatives comptables aplicables
Situació anterior Situació futura Proposta
Comptes consolidats de societats cotitzades (o dempreses no cotitzades voluntariament) PGC 1990 NIIF (canvis molt freqüents) NIIF (sense alternatives ni canvis freqüents)
Resta comptes (excepte pimes) PGC 1990 Adaptacions sectorials Nou PGC adaptat a NIIF Adaptacions sectorials NIIF (idem)
Pimes PGC 1990 Adaptacions sectorials Nou PGC adaptat a NIIF Adaptacions sectorials NIIF de pimes
37
5.CONCLUSIONS

• El canvi comptable més important en 30 anys
• NIIF Han de millorar (eliminar alternatives)
• Limitar canvis
• Cal anar a una regulació única per IASB
• Reforma mercantil Es redueixen un 20 les
  auditories
• Nou PGC Ha destar a lagenda de totes les
  empreses
• Afecta a 10-15 temes (presentació i valoració)
• Limpacte concret depèn de cada empresa
• No aprofita NIIF de les pimes
• Reforma conservadora (no valor raonable en
  immobles,...)
• Oportunitat perduda (dialecte NIIF)