Presentacin de PowerPoint

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Chapter M5 Budgeting
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Qué es un Presupuesto?
Es un plan integrador y coordinador que se
expresa en términos financieros con respecto a
las operaciones y recursos que forman parte de
una empresa para un periodo determinado, con el
fin de lograr los objetivos fijados por la alta
gerencia.
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Ventajas de los Presupuestos
1o. Motiva a la alta gerencia para que defina, en
forma adecuada, los objetivos básicos de la
empresa.
2o. Propicia a que se defina una estructura
adecuada de- terminando la responsabilidad y
autoridad de cada una de las partes que integran
la organización.
3o. Cuando existe la motivación adecuada
incrementa la participación de los diferentes
niveles de la organización.
4o. Obliga a mantener un archivo de datos
históricos controlables.
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Ventajas de los Presupuestos
5o. Facilita a la administración la utilización
óptima de los diferentes insumos.
6o. Facilita la coparticipación e integración de
las diferentes áreas de la compañía.
7o. Obliga a realizar un auto análisis periódico.
8o. Facilita el control administrativo
9o. Es un reto que constantemente se presenta a
los ejecutivos de una organización para ejercitar
su creatividad y criterio profesional a fin de
mejorar la empresa.
10o. Ayuda a lograr mayor eficacia y eficiencia
en las operaciones.
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Limitaciones de los Presupuestos
1o. Está basado en estimaciones.
2o. Debe ser adaptado constantemente a los
cambios de importancia que surjan.
3o. Su ejecución no es automática.
4o. Es un instrumento que no debe tomar el lugar
de la administración.
5o. Toma tiempo y cuesta el prepararlos.
6o. No se debe esperar resultados demasiado pronto
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Naturaleza y Objetivos del Presupuesto

• Naturaleza
• Establecer metas específicas hacia el futuro
  (planeación).
• Ejecutar planes para llegar a esas metas
  (dirección).
• Comparar los resultados reales con las metas
  preestablecidas (control).

• El Comportamiento Humano y el Presupuesto
• Establecer metas presupuestarias muy altas.
• Establecer metas presupuestarias muy bajas.
• Establecer metas que pueden generar conflicto.

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Tipos de Presupuesto

• Presupuestos Estáticos
• Presupuestos Flexibles
• Presupuestos Incrementales
• Presupuestos Base-Cero

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Presupuesto Estático

• Descripción Es un presupuesto que no refleja los
• cambios potenciales, ni en volumen ni
• en el nivel de actividad

• Usos Típicos En organizaciones de servicio,
  así como en departamentos admvos. de las
  comerciales y manufactureras.

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Presupuesto Estático

• Fortaleza Es sencillo, ya que todos los gastos
  son presupuestados como costos fijos.

• Debilidad No refleja los cambios en las ventas
  o
• en los gastos, que se incurren cuando el
• volumen cambia.

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Presupuesto Flexible

• Descripción Es un presupuesto que refleja los
  ingresos y gastos para una variedad de
  volúmenes y niveles de actividad.

• Usos Típicos Departamentos operativos de
  comerciales y manufactureros, los cuales
  cambias los costos con el cambio en las
  ventas y en la producción.

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Presupuesto Flexible

• Fortaleza Provee información necesaria para
  analizar el impacto del cambio en el
  volumen sobre los resultados actuales de
  operación.

• Debilidad Requiere una gran investigación en
• los costos (se debe de diferenciar el
• costo fijo y del variable).

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Ejemplo Ilustrativo
Colter Manufacturing Company Presupuesto del
Departamento de Ensamble Al 31 de Julio del 2002
Unidades de Producción 8,000 9,000
10,000

• Costos Variables
• M.O.D. (5 por und) 40,000 45,000
  50,000
• Electricidad (0.5 por und) 4,000
  4,500 5,000
• Total costo variable 44,000
  49,500 55,000
• Costos Fijos
• Electricidad 1,000
  1,000 1,000
• Salarios a Supervisores 15,000
  15,000 15,000
• Total costo fijo 16,000
  16,000 16,000
• Total de Costos del Depto. 60,000 65,500
  71,000

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Presupuesto Incremental

• Descripción Es un presupuesto que se prepara
  incrementando el presupuesto del año
  pasado a través de una cantidad fija o un
  porcentaje.

• Usos Típicos Gobierno
• No esta diseñado para organizaciones lucrativas.

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Presupuesto Incremental

• Fortaleza Sencillo de preparar la
  administración se puede enfocar en nuevos
  programas y en los cambios del negocio.

• Debilidad Un énfasis pequeño en analizar el
  presupuesto del año pasado. Las
  ineficiencias son pasadas al nuevo año.

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Presupuesto Base-Cero

• Descripción Es un presupuesto en donde la
  administración debe de comenzar de cero y
  estimar todos los gastos, como si fuera una
  nueva operación.

• Usos Típicos Organizaciones que se enfoquen
  a la reducción de costos, y que
  evalúen la eficiencia.

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Presupuesto Base-Cero

• Fortaleza Forza a realizar un análisis
  comprensivo de las prioridades del
  negocio y las necesidades de recursos.

• Debilidad Es difícil de preparar, y consume
  mucho tiempo el elaborarlo.

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Principales Indicadores del Presupuesto
1. Ingresos 2. Utilidad de Operación 3. Activos
Promedio en Operación 4. Margen de Ventas 5.
Rotación de Inversión 6. Tasa de Rendimiento
Sobre la Inversión 7. Porcentaje de Capacidad
Utilizada 8. Porcentaje de Crecimiento de Volumen
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Principales Indicadores del Presupuesto
9. Días de Inversión en Capital de Trabajo 10.
Valor Económico Agregado 11. Inversiones
Aprobadas 12. Flujo de Efectivo de Operación 13.
Compromisos con Bancos Acreedores 14. Principales
Estrategias para el Año 15. Oportunidades y
Amenazas de la Empresa 16. Programas Específicos
del Año 17. Otros
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Premisas Básicas o Variables Macroeconómicas
a). Crecimiento del Producto Interno Bruto del
país. b). Inflación de México y de los países con
los que interactúa. c). Comportamiento del tipo
de cambio. d). Estrategias de financiamiento de
las empresas. e). Comportamiento de sueldos,
salarios y prestaciones. f). Relaciones con los
sindicatos. g). Políticas respecto a las
exportaciones. h). Reglas y aranceles referentes
a las importaciones y exportaciones. i).
Comportamiento del costo del dinero. j). Otras
variables.
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Premisas Específicas o Variables Microeconómicas
a). Estrategias de precios. b). Inflación de los
precios y de cada uno de los principales
insumos esperados. c). Crecimiento del mercado
esperado. d). Objetivo a lograr, medido en
rentabilidad. e). Diagnóstico de la liquidez. f).
Políticas del capital de trabajo. g). Mezcla de
líneas a colocar. h). Estrategias de
productividad. I). Políticas de exportación de
ventas. j). Carga financiera esperada. k). Otras.
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Clasificación de los Presupuestos
El presupuesto puede clasificarse en dos grandes
partes 1ra. Presupuesto de Maestro 2da.
Presupuesto de Capital o de Inversiones
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Presupuesto Maestro

• 1ra. El Presupuesto de Operación
• - Presupuesto de Ventas
• - Presupuesto de Producción
• - Presupuesto de Costo de lo Vendido
• - Presupuesto de la Operación (Ventas, Admón.)
• 2da. El Presupuesto Financiero
• Presupuesto de Efectivo (entradas y salidas)
• Estado de Situación Financiera Presupuestado
• Estado de Cambios en la Sit. Financiera Presup.

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Secuencia del Presupuesto Maestro
Presupuesto Presupuesto de de Ventas
Producción
Presupuestos de Requisiciones de Materia
Prima Mano de Obra Gastos Indirectos de
Fabricación Costo de Producción y Venta Gastos
de Venta Gastos de Administración Estado de
Resultados de Operación Presupuestado Presupuesto
de Efectivo Adiciones de Activo No
Circulante Estados Financiero Proyectados
Estado de Estado de Situación Financiera
Flujo de Efectivo Resultados Presupuestado
Presupuestado
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Presupuesto de Capital o de Inversiones
Las decisiones especiales y la planeación a largo
plazo tienen principalmente una orientación por
proyectos. El presupuesto de capital es
importante porque son gastos sobre proyectos de
larga vida que tienen efectos sobre la
rentabilidad y flexibilidad de los negocios,
mostrando también la forma de su financiamiento.
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Ejemplo del Presupuesto Maestro